晨星網定義：

夏普比率是衡量基金風險調整後收益的指標之一，

反映了基金承擔單位風險所獲得的超額回報率（Excess Returns），

即基金總回報率高於同期無風險收益率的部分，

一般情況下，該比率越高，基金承擔單位風險得到的超額回報率越高。

東財計算公式：

套用510300，2021到2022年的漲跌幅計算：

2021年漲幅-3.82%，

2022年漲幅-20.32%

無風險收益爲了計算方便，取五年定存利率：4.75%

平均收益率=-12.07%

波動率=(((-3.82-(-12.07))^2+(-20.32-(-12.07))^2)/(2-1)))^0.5=11.6672

夏普比率=（-12.07%-4.75%/1）/11.6672%=-1.4416%

和東財計算出來的

差了一點。

應該是東財計算年度漲幅，

用的是4位小數，

我這裏取了2位導致的，

正常現象。

小結就是，可以簡單理解成，

這只基金，每單位的波動，

可以獲得多少超額收益（這裏的超額收益是和無風險收益做比較）。

相同波動下，獲得的超額收益越高，

說明基金的能力越高。

和前文提到的阿爾法系數有點像，

不過阿爾法的比較對象是一只特定的指數（例如中證全指），

而夏普比率則是一個沒有比較對象，

更像是絕對收益指標。

所以評價基金業績是好是壞，

而這只基金又有一個業績基准指數的話，

用阿爾法系數作爲評價標准是優於夏普比率的。

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